Studienkredit-Rechner

Die übliche Annuitätenformel: A = P × r ÷ (1 − (1 + r)^−n), wobei r der Jahreszins geteilt durch zwölf und durch 100 ist und n die Zahl der Monatsraten. Die Zinsen insgesamt sind die Summe aller Zahlungen minus der aufgenommene Betrag; der Wert je 100 geliehen ist die Zinsen insgesamt geteilt durch den aufgenommenen Betrag mal 100.

P

Der aufgenommene Betrag

r

Monatszinssatz: der Jahreszins geteilt durch zwölf und durch 100

n

Zahl der Monatsraten im Rückzahlungsmodell

A

Die gleich bleibende monatliche Rate

I

Zinsen insgesamt: die Summe aller Zahlungen minus der aufgenommene Betrag

y

Rückzahlungsdauer in Jahren: n geteilt durch zwölf

Nutzen Sie ihn in dem Moment, in dem Sie zwischen Modellen wählen, und rechnen Sie zweimal mit unterschiedlichen Laufzeiten statt einmal. Die monatliche Rate ist das, was Ihr Budget jeden Monat spürt und was in Gesprächen verglichen wird; die Zinsen insgesamt sind das, was der Kredit tatsächlich kostet und was dabei übersprungen wird. Der Abstand zwischen beiden ist ausgerechnet bei denen am größten, die am tragbarsten wirken, denn eine weit genug gestreckte Rate sieht klein aus, während die Zinsen über den aufgenommenen Betrag hinauswachsen — die Zeile mit fünfundzwanzig Jahren in der Tabelle unten lässt Sie mehr Zinsen zahlen, als Sie aufgenommen haben. Nutzen Sie ihn auch vor einer Sonderzahlung: Ob sich eine vorzeitige Rückzahlung lohnt, hängt vom Zinssatz des Kredits und davon ab, was das Geld sonst tun könnte, und diese Seite liefert die Zinssatz-Seite dieses Vergleichs. Was sie nicht beantwortet, ist die Frage, ob Sie Anspruch auf eine Zinszuschuss- oder eine einkommensabhängige Variante haben — und die ist meist die größere.

1. 30.000 zu 6,5 % über zehn Jahre

   1. Monatszinssatz: 6,5 ÷ 12 = 0,5416667 %, als Dezimalzahl 0,005416667
   2. Rate: 30.000 zu 0,5416667 % über 120 Monate = 340,64 im Monat
   3. Insgesamt gezahlt: 340,64 × 120 = 40.877,41
   4. Zinsen insgesamt: 40.877,41 − 30.000 = 10.877,41
   5. Zinsen pro 100 geliehen: 10.877,41 ÷ 30.000 × 100 = 36,26
   6. Rückzahlungsdauer: 120 ÷ 12 = 10 Jahre

   Die Form, die die meisten vor Augen haben, wenn sie an einen Studienkredit denken: zehn Jahre, eine Rate von etwas mehr als 1 % der Schuld pro Monat und Zinsen von etwa einem Drittel des aufgenommenen Betrags. Prüfen Sie die letzte Zahl zuerst gegen Ihr eigenes Modell — wenn Sie 30.000 aufgenommen haben und Ihre Abrechnung eher 78 als 36 pro 100 ausweist, zahlen Sie über eine weit längere Laufzeit zurück als gedacht.

2. Dieselbe Schuld über zwanzig Jahre

   1. Gleiche Schuld, gleicher Zinssatz, doppelt so viele Raten
   2. Rate: 30.000 zu 0,5416667 % über 240 Monate = 223,67 im Monat
   3. Die Rate sinkt um 340,64 − 223,67 = 116,97 im Monat
   4. Insgesamt gezahlt: 223,67 × 240 = 53.681,74
   5. Zinsen insgesamt: 53.681,74 − 30.000 = 23.681,74 gegenüber 10.877,41 über zehn Jahre
   6. Zinsen pro 100 geliehen: 78,94 statt 36,26
   7. Rückzahlungsdauer: 240 ÷ 12 = 20 Jahre

   Eine Verdopplung der Laufzeit senkt die Rate um etwa ein Drittel und erhöht die Zinsen um mehr als das Doppelte — 12.804,33 mehr, erkauft mit 116,97 monatlichem Spielraum. Ob das ein guter Tausch ist, hängt ganz davon ab, was das Geld anderswo bewirkt, und das kann diese Seite nicht beantworten.

3. 80.000 nach dem Studium, 6,5 %, über fünfundzwanzig Jahre

   1. Rate: 80.000 zu 0,5416667 % über 300 Monate = 540,17 im Monat
   2. Insgesamt gezahlt: 540,17 × 300 = 162.047,85 (die letzte Rate fällt um Rundungsreste kleiner aus)
   3. Zinsen insgesamt: 162.047,85 − 80.000 = 82.047,85
   4. Zinsen pro 100 geliehen: 82.047,85 ÷ 80.000 × 100 = 102,56 — die Zinsen übersteigen den aufgenommenen Betrag
   5. Rückzahlungsdauer: 300 ÷ 12 = 25 Jahre

   Zinsen von mehr als 100 pro 100 geliehen. Die Rate sieht mit 540,17 weiterhin handhabbar aus, und genau das ist der Punkt: Bei dieser Laufzeit kostet der Kredit mehr als das Doppelte des aufgenommenen Betrags, und die Monatszahl verrät davon nichts.

Diese Seite bildet einen einzelnen Kredit ab, der mit einer gleich bleibenden Monatsrate und einem festen Zinssatz zurückgezahlt wird — und reale Studienschulden sind oft keines von beidem. Wer mehrere Kredite hat, was häufig vorkommt, rechnet jeden einzeln und addiert die Raten, statt eine Rate auf die zusammengefasste Schuld zu bilden: Jeder Kredit trägt seinen eigenen Zinssatz und seine eigene Laufzeit, das Ergebnis einer Zusammenfassung liegt nah am richtigen, ist aber nicht richtig. Zinszuschüsse, tilgungsfreie Zeiten und Erlasse sind nicht abgebildet. Während des Studiums fallen bei vielen Modellen gar keine Zinsen an oder es ist überhaupt keine Zahlung fällig, und nach dem Abschluss folgt häufig eine Phase ohne Tilgung, bevor die Rückzahlung beginnt; beides fehlt hier und beides verschiebt das Ergebnis — der Betrag, den Sie tatsächlich zurückzahlen, ist meist größer als der aufgenommene, und die Differenz ist die Kapitalisierung aufgelaufener Zinsen. Auch einkommensabhängige Modelle fehlen: Dort ist die Rate ein Prozentsatz Ihres Einkommens und keine Funktion der Schuld, und eine restliche Schuld kann nach einer festen Zahl von Jahren erlassen werden, was die Rechnung zu etwas macht, das diese Seite nicht ausdrücken kann. Zinssätze, die an einen Referenzzins plus Marge gebunden sind oder sich mit einer politischen Entscheidung ändern, sind ebenfalls nicht modelliert; hier gilt ein Zinssatz über die gesamte Laufzeit, rechnen Sie also neu, sobald sich Ihrer bewegt. Diese Seite bildet die US-amerikanische Praxis ab: FAFSA, das Direct-Loan-Programm und die einkommensabhängigen Rückzahlungspläne sind Instrumente der Vereinigten Staaten, und die Standardlaufzeit von zehn Jahren stammt von dort. Die deutsche Entsprechung ist keine Eins-zu-eins-Übersetzung: BAföG ist keine Kreditaufnahme, sondern eine Ausbildungsförderung, von der nur ein Teil und nur bis zu einer Deckelung zurückgezahlt wird, und daneben steht der Bildungskredit, ein Darlehen, das unter anderen Voraussetzungen vergeben wird. An keiner Zahl hängt eine Währung.

Spart eine längere Laufzeit Geld?

Sie senkt die Rate und erhöht die Kosten, immer. Bei 30.000 zu 6,5 % sinkt die monatliche Rate beim Wechsel von zehn auf zwanzig Jahre um 116,97, und es kommen 12.804,33 Zinsen hinzu. Die einzige Begründung für die längere Laufzeit ist, dass die niedrigere Rate Sie zahlungsfähig hält oder dass Sie für die Differenz einen Plan haben, der besser ist als 6,5 %.

Warum sind die Zinsen höher als der aufgenommene Betrag?

Weil die Laufzeit lang genug ist, dass der Zinssatz über den Betrag hinauswächst. Bei 6,5 % über fünfundzwanzig Jahre betragen die Zinsen etwa 102 pro 100 geliehen, der Kredit kostet also mehr als das Doppelte seines Nennbetrags. Das ist keine Strafe und kein Rechenfehler, sondern das, was ein Prozentsatz über lange Zeit bewirkt, und das stärkste Argument dafür, mehr als die vereinbarte Rate zu zahlen, sobald das möglich ist.

Sollte ich einen Studienkredit vorzeitig zurückzahlen?

Vergleichen Sie den Zinssatz des Kredits mit dem, was das Geld anderswo sicher erwirtschaften würde, und wägen Sie dann ab, was diese Seite nicht sehen kann: Manche Modelle kennen einen Erlass, der eine vorzeitige Rückzahlung zum Fehler macht, und manche Zinszuschüsse enden, sobald Sie mehr zahlen. Trifft beides nicht zu, ist die Rückzahlung eines Kredits zu 6,5 % eine garantierte Rendite von 6,5 %, und das ist für ein Sparkonto eine hohe Hürde.

Wie gehe ich mit mehreren Krediten zu unterschiedlichen Zinssätzen um?

Rechnen Sie diese Seite je Kredit und addieren Sie die Raten. Mitteln Sie die Zinssätze nicht und rechnen Sie nicht einmal auf der Gesamtsumme: Das zusammengefasste Ergebnis liegt nah am richtigen und ist falsch, weil ein kleiner Kredit mit hohem Zinssatz und ein großer mit niedrigem sich nicht wie ein mittlerer verhalten. Zusätzliche Zahlungen sparen am meisten auf dem Kredit mit dem höchsten Zinssatz.

Was ist mit den Zinsen während des Studiums?

Sie sind hier nicht abgebildet, und sie sind wichtig. Je nach Modell werden die Zinsen während des Studiums für Sie gezahlt, sie laufen auf und werden bei Beginn der Rückzahlung zur Schuld hinzugerechnet, oder sie laufen gar nicht auf. Laufen sie auf, ist die Schuld, mit der Sie starten, größer als der aufgenommene Betrag — tragen Sie dann diesen größeren Wert ein.

Was entspricht in Deutschland einem Studienkredit?

BAföG ist die naheliegende Antwort, aber es ist kein Kredit: Es ist eine Ausbildungsförderung, von der nur ein Teil und nur bis zu einer Deckelung zurückgezahlt wird. Daneben steht der Bildungskredit, ein klassisches Darlehen, das unter anderen Voraussetzungen vergeben wird. Ein US-amerikanisches Direct Loan mit FAFSA-Antrag und einkommensabhängiger Rückzahlung hat in Deutschland keine Entsprechung, die sich eins zu eins übertragen ließe.

• 34 CFR 685.208 — Repayment plans: the United States federal regulation that defines the standard, graduated, extended and income-contingent plans a Direct Loan can be repaid under — Electronic Code of Federal Regulations, Office of the Federal Register (United States)
• Repaying your student loan: how repayment works in England, Wales and Northern Ireland, including the income threshold and the write-off period — GOV.UK (United Kingdom)