Calcolatrice del patrimonio netto
Risultato
Patrimonio netto
- Attività totali
- 428.000,00
- Passività totali
- 230.000,00
Questa calcolatrice del patrimonio netto tiene le attività e le passività su dieci righe separate e fa una sola sottrazione alla fine. Contanti e saldi bancari, investimenti, immobili, veicoli e qualunque altra cosa tu consideri un'attività da una parte; un mutuo, un finanziamento auto, un prestito per gli studi, i saldi delle carte di credito e qualunque altro debito dall'altra. È una situazione patrimoniale personale in una schermata sola, e i due totali sono stampati accanto alla differenza così vedi quale metà si è mossa. La tabella di riferimento qui sotto rifà la stessa situazione patrimoniale dopo un calo del 10% del valore delle attività, perché è la domanda a cui la sola sottrazione non sa rispondere: quanto del tuo denaro sopravvive a un anno storto dipende meno da quanto sono grandi le tue attività che da quanto ci hai preso in prestito sopra.
Che cosa fa un calo del 10% del valore delle attività al patrimonio netto, per quanta parte della situazione è debito
| Passività in % delle attività | Patrimonio netto | Patrimonio netto dopo un calo del 10% | Calo del patrimonio netto |
|---|---|---|---|
| 0 | 500000 | 450000 | 10 |
| 20 | 400000 | 350000 | 12.5 |
| 40 | 300000 | 250000 | 16.67 |
| 60 | 200000 | 150000 | 25 |
| 80 | 100000 | 50000 | 50 |
Ogni riga parte dalle stesse 500.000 di attività e cambia solo quanto di esse sia preso in prestito. Le passività restano ferme, perché un calo di mercato non riduce quello che devi. La prima riga, senza nessun debito, è l'unica in cui il calo del patrimonio netto è uguale al calo del 10% delle attività; da lì in poi la caduta dell'ultima colonna si fa più ripida a ogni passo, perché la stessa perdita di 50.000 viene spalmata su una quantità sempre più piccola di denaro tuo. La scala si ferma all'80% e non arriva al 100% per una ragione aritmetica: con passività uguali alle attività il patrimonio netto è zero, e una percentuale di calo su zero non si può calcolare. Usa la calcolatrice qui sopra con le tue cifre per rifare la stessa aritmetica sulla tua situazione patrimoniale.
Formula
Patrimonio netto = (contanti + investimenti + immobili + veicoli + altre attività) − (mutuo + finanziamento auto + prestito per gli studi + carte di credito + altre passività); e dopo un calo di d del valore delle attività: patrimonio netto = attività totali × (1 − d) − passività totali.
- A
- Attività totali: le cinque voci dell'attivo sommate insieme, prima che venga sottratta qualsiasi passività
- L
- Passività totali: tutto quello che devi oggi, al saldo che risulta dall'estratto conto e non alla cifra presa in prestito all'inizio
- N
- Il patrimonio netto, cioè quello che resta di A una volta tolto L, e che può essere negativo
- d
- Il calo del valore delle attività usato dalla tabella di riferimento: 10%, applicato a tutte le attività in una volta sola e senza toccare le passività
Usala una volta all'anno, e usala di nuovo ogni volta che un finanziatore ti chiede quanto vali: le stesse dieci righe rispondono a entrambe le domande. È anche il modo più rapido per vedere perché una situazione patrimoniale che sembra grande può essere fragile. Metti dentro il saldo attuale di ogni debito, non la cifra che hai preso in prestito all'inizio, e conta una casa o un'auto per quello che varrebbero oggi e non per quello che le hai pagate.
Esempi svolti
Una famiglia tipica: 25.000 in banca, 60.000 investiti, una casa da 320.000, un'auto da 18.000 e 5000 di altre attività, contro un mutuo da 195.000, un finanziamento auto da 12.000, un prestito per gli studi da 18.000, 3500 di saldi di carte di credito e 1500 di altri debiti
- Attività totali: 25.000 + 60.000 + 320.000 + 18.000 + 5000 = 428.000
- Passività totali: 195.000 + 12.000 + 18.000 + 3500 + 1500 = 230.000
- Patrimonio netto: 428.000 − 230.000 = 198.000
- La sola casa è 320.000 dei 428.000, quindi quasi tre quarti di questa situazione patrimoniale sono una sola attività
È la stessa famiglia su cui è costruita la tabella di riferimento, in scala ridotta: 230.000 di debito contro 428.000 di attività è poco più della metà, vicino alla riga al 60% della tabella.
Una situazione pulita: 50.000 in banca e nient'altro
- Attività totali: 50.000
- Passività totali: 0
- Patrimonio netto: 50.000 − 0 = 50.000, quindi il patrimonio netto è uguale alle attività totali
- Un calo del 10% del valore delle attività lo porterebbe a 45.000, cioè un calo del 10% del patrimonio netto, il più piccolo possibile per un calo dato
Senza nessun debito, patrimonio netto e attività totali sono lo stesso numero, e ogni calo del valore delle attività ricade uno a uno sul patrimonio netto. È il limite superiore di quanto possa valere quel rapporto.
Una prima casa: 10.000 in banca, 20.000 investiti e una casa da 300.000, contro un mutuo da 240.000
- Attività totali: 10.000 + 20.000 + 300.000 = 330.000
- Passività totali: 240.000
- Patrimonio netto: 330.000 − 240.000 = 90.000
- Il debito è 240.000 su 330.000, quindi il 73% di questa situazione patrimoniale è finanziato; le righe al 60% e all'80% della tabella di riferimento la incorniciano
La forma tipica di una prima casa: il patrimonio netto è positivo, ma solo un quinto delle attività è tuo di diritto, quindi un calo delle attività morde qui molto più di quanto i 90.000 lascino pensare.
Un'auto che vale meno del finanziamento: 3000 in banca e un'auto da 15.000 contro un finanziamento auto da 22.000
- Attività totali: 3000 + 15.000 = 18.000
- Passività totali: 22.000
- Patrimonio netto: 18.000 − 22.000 = −4000
- Il segno meno è tutto il punto: questa situazione patrimoniale deve 4000 più di quanto possiede
Un patrimonio netto negativo è uno stato reale e ordinario, non un errore. La calcolatrice lo stampa con il segno meno anziché fermarsi a zero, e niente nella pagina lo tratta come non valido.
Una situazione patrimoniale grande: 80.000 in banca, 600.000 investiti, 1.200.000 di immobili, 45.000 di veicoli e 25.000 di altre attività, contro un mutuo da 700.000, un finanziamento auto da 18.000 e 2000 di altri debiti
- Attività totali: 80.000 + 600.000 + 1.200.000 + 45.000 + 25.000 = 1.950.000
- Passività totali: 700.000 + 18.000 + 2000 = 720.000
- Patrimonio netto: 1.950.000 − 720.000 = 1.230.000
- Il debito è 720.000 su 1.950.000, circa il 37%; un calo del 10% delle attività costerebbe 195.000, che è il 16% del patrimonio netto
Lo stesso calo del 10% che costa alla situazione pulita il 10% del suo patrimonio netto costa a questa circa il 16%, perché un terzo di queste attività è finanziato.
Limiti
Dieci righe non possono contenere una vita finanziaria intera. Una pensione a prestazione definita, il valore di riscatto di una polizza vita, un'azienda che possiedi ma non hai mai fatto valutare e il valore attuale delle future pensioni sono tutte attività che questa pagina non ha dove mettere, e per molte famiglie sono le più grandi; se ti serve contarle, il loro posto è fra le altre attività a una cifra che sai difendere. Criptovalute, gioielli e oggetti da collezione hanno lo stesso problema dall'altro lato, perché il loro valore è quello che dice un compratore. Sul lato delle passività la pagina registra i saldi e non le condizioni: un tasso di interesse, una durata residua e una rata minima cambiano quanto ti costa un debito, ma non quanto ti toglie oggi dal patrimonio netto. Il patrimonio netto personale non è nemmeno una cifra fiscale: nessuna imposta sulle plusvalenze è detratta dalla voce degli investimenti, quindi vendere tutto quello che è elencato in questa pagina ti lascerebbe meno del numero mostrato, e un conto previdenziale ritirato in anticipo ancora meno. La pagina lavora in una sola valuta e non converte: se le tue attività e i tuoi debiti sono in valute diverse, convertili a un unico tasso prima di inserirli. Infine, una situazione patrimoniale è un'istantanea e due a un anno di distanza dicono molto più di ciascuna da sola, perché il patrimonio netto sale e scende con mercati che non controlli; un grosso calo della voce investimenti in una sola volta è un movimento di mercato, non un errore nei tuoi conti. E c'è una cosa che la pagina non può vedere: se la stessa somma finisce dalla parte sbagliata, nel campo delle attività invece che in quello delle passività, il totale la accoglie senza protestare, perché è la posizione della riga a decidere il segno e non un segno che tu scrivi.
Domande frequenti
- Quanto valgo?
- Somma le cinque voci dell'attivo, somma le cinque voci del passivo e sottrai il secondo totale dal primo. È tutto qui il calcolo, ed è la stessa definizione che userebbero un finanziatore, un tribunale o un consulente finanziario, anche se ognuno di loro potrebbe insistere su valutazioni diverse per la casa e per la pensione. Il numero vale quanto le valutazioni che ci metti: una casa vale quello che varrebbe oggi, non quello che l'hai pagata, e un'auto vale quello che ti darebbe un concessionario, non quello che dice l'annuncio.
- Che cosa significa un patrimonio netto negativo?
- Significa che i tuoi debiti sono più grandi delle tue attività, e la calcolatrice stampa il segno meno anziché fermarsi a zero. È comune e spesso temporaneo: uno studente all'inizio della carriera, chiunque abbia un finanziamento auto più grande dell'auto e quasi tutti i proprietari di prima casa nei primi anni di mutuo possono stare qui senza che niente sia sbagliato. Quello che conta è la direzione e la dimensione del debito che c'è dietro, non il segno: due famiglie a meno 4000 sono in posizioni diverse a seconda che i debiti siano un mutuo su una casa che si rivaluta o carte di credito a un tasso alto.
- Devo contare la casa a quello che l'ho pagata?
- No. Il patrimonio netto è una cifra al presente, quindi la casa entra a quanto varrebbe oggi, senza togliere nulla per il mutuo, perché il mutuo è già una voce del passivo a sé. Contare sia il prezzo di acquisto sia l'intero mutuo daterebbe la pagina al giorno in cui hai comprato. Se hai una perizia recente o una stima affidabile da vendite comparabili, usa quella; altrimenti usa una cifra prudente, perché una casa gonfiata produce un patrimonio netto che non puoi spendere.
- Che cosa succede al patrimonio netto dopo un crollo del mercato?
- Scende, e scende più del calo quando hai debiti. Un calo del 10% del valore delle attività toglie il 10% al patrimonio netto solo se non devi niente; con 500.000 di attività e 400.000 di debiti, lo stesso calo toglie 50.000 alle attività e lascia intatti i 400.000, che sono metà di un patrimonio netto di 100.000. La tabella di riferimento di questa pagina stampa quell'aritmetica per cinque livelli di debito, e vale la pena leggere l'ultima riga: all'80% di debito, un calo del 10% delle attività dimezza il patrimonio netto.
- L'ordine delle dieci righe conta?
- No. L'addizione è addizione, e i due totali e la differenza sono gli stessi sia che tu inserisca prima il saldo bancario sia che inserisca prima il mutuo. L'ordine conta solo per leggere il risultato: tenere contanti, investimenti e immobili in posti fissi rende ovvio a colpo d'occhio quale riga si è mossa rispetto all'anno scorso, che è la ragione per cui conviene calcolare questo valore ogni anno invece che una volta sola.
- Il patrimonio netto è la stessa cosa del mio reddito?
- No, e confonderli è l'errore più comune che questa pagina vede. Il reddito è un flusso, quello che arriva ogni mese, e il patrimonio netto è uno stock: quello che hai accumulato alla fine. Chi guadagna molto e spende tutto può avere un patrimonio netto vicino a zero, e chi ha uno stipendio modesto e risparmia con costanza per vent'anni può averne uno grande. Le calcolatrici collegate qui sotto coprono il lato del flusso: un budget calcola quanto resta ogni mese, ed è quel resto che muove lo stock.
Riferimenti
- Survey of Consumer Finances (SCF) — the triennial Federal Reserve survey that measures what US families own and owe, and the source of the published net worth distributions this page's ten lines are built to resemble — Board of Governors of the Federal Reserve System (United States)
- Net worth — the definition used here: the value of assets minus the value of liabilities, with the same five-to-five structure this page lays out — U.S. Securities and Exchange Commission, Investor.gov (United States)
- Financial Accounts of the United States (Z.1) — the quarterly household balance sheet, which reports the same assets-and-liabilities split in aggregate and is the closest official equivalent of a national version of this page — Board of Governors of the Federal Reserve System (United States)